淘米網(wǎng)擬赴紐交所IPO 最多融資1億美元

　　TechWeb 5月19日消息，淘米網(wǎng)今日向美國證券交易交易委員會（SEC）提交了上市申請，計劃赴紐交所上市，最多融資1億美元，股票代碼為“TAOM”。如果上市成功，淘米將成為赴美上市的首家中國兒童概念股。

　　招股書信息顯示，淘米網(wǎng)2008年、2009年和2010年營收分別為12.5萬美元、706.6萬美元、3597.3萬美元。凈利潤分為別-88.8萬美元、131.8萬美元和2157.5萬美元。

　　淘米網(wǎng)營收分為在線業(yè)務(wù)和線下業(yè)務(wù)兩部分，其中2010年在線業(yè)務(wù)營收3368萬美元，線下業(yè)務(wù)營收229萬美元。

　　瑞士信貸和德銀證券為淘米網(wǎng)主承銷商。

　　淘米是中國最大的兒童娛樂公司之一，成立于2007年，總部位于上海。淘米網(wǎng)運營著的兒童線上娛樂社區(qū)擁有超過2億的注冊用戶。公司主營業(yè)務(wù)除“摩爾莊園”和“賽爾號”等兒童虛擬社區(qū)外，還包括圖書出版、卡通形象授權(quán)、影視動漫等。

　　艾瑞2010年發(fā)布的調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，最受國內(nèi)兒童（5至15歲）歡迎的6個在線娛樂社區(qū)中，淘米占據(jù)4個。

　　2009年4月，淘米公司開始開發(fā)線下產(chǎn)品，目前線下產(chǎn)品已經(jīng)涵蓋圖書出版、玩具周邊、服裝等各個領(lǐng)域，并正籌備拍攝以“摩爾莊園”、“賽爾號”故事和卡通形象為題材的電影和動畫片，將于今年面世。

　　此前，淘米網(wǎng)CEO汪海兵在接受TechWeb采訪時表示，淘米網(wǎng)的愿景是：成為最受中國家庭喜愛的兒童娛樂公司。

　　以下為淘米網(wǎng)招股書摘要：

　　我們的業(yè)務(wù)

　　我們是中國領(lǐng)先的兒童娛樂與媒體公司之一。我們的使命是為兒童創(chuàng)建優(yōu)秀的娛樂體驗，既有趣、安全，又能讓家長放心。我們將我們的市場領(lǐng)先地位歸功于我們的內(nèi)容開發(fā)能力，它充分利用我們的創(chuàng)新文化、在中國兒童娛樂市場豐富的經(jīng)驗以及對虛擬世界的了解，來打造針對不同年齡階段的兒童喜愛的經(jīng)典人物、圖像和故事情節(jié)。

　　根據(jù)獨立研究機構(gòu)艾瑞公司受我們委托在2011年1月發(fā)布的一份報告，按照市場份額和活躍帳戶計算，我們是2010年中國規(guī)模最大的兒童在線娛樂社區(qū)。我們在線上的成功已經(jīng)轉(zhuǎn)化為我們的線下內(nèi)容在印刷媒體、電視、電影和舞臺劇等方面的巨大需求。

　　根據(jù)艾瑞的數(shù)據(jù)，我們的兒童在線娛樂社區(qū)在中國同類社區(qū)中規(guī)模是最大的。2010年6月，估計有8960萬年齡在5到15歲的兒童使用互聯(lián)網(wǎng)，主要是訪問虛擬世界和其他針對兒童的娛樂社區(qū)。2011年第一季度，我們擁有大約2730萬個活躍帳戶。所謂活躍帳戶是指一個季度內(nèi)至少登錄一次的注冊用戶。根據(jù)艾瑞2010年7月所做的一項調(diào)查，在中國最受5歲到15歲年齡段的群體歡迎的6個虛擬世界，我們的在線娛樂社區(qū)www.61.com就占了四個。

　　我們在打造適合中國兒童的領(lǐng)先虛擬世界方面有著有目共睹的記錄。根據(jù)艾瑞的報告，在最受中國兒童歡迎的虛擬世界中，我們開發(fā)的《賽爾號》和《摩爾莊園》分別排在第一位和第二位。在我們的虛擬世界里，孩子們選用不同的角色，在想象中的世界里隨著探險故事情節(jié)的不斷展開，通過交互游戲和群體活動獲取知識和能力。

　　我們提供各種各樣面向兒童的圖書和雜志，它們或是我們自己的員工編寫，或是我們與作家和出版商合作編寫。根據(jù)第三方圖書調(diào)研機構(gòu)北京開卷（Beijing OpenBook ）的統(tǒng)計，根據(jù)我們授權(quán)改編的兩本圖書位居2010年五大兒童暢銷書之列。淘米出版發(fā)行多種類兒童書籍和刊物，我們目前有兩部書籍排名2010年兒童暢銷書前五。

　　此外我們還向中國兒童消費產(chǎn)品主要生產(chǎn)商授予特許經(jīng)營權(quán)，如飲料市場的“蒙牛”和服裝市場上的“全威中國（Roly China ）”。我們認(rèn)為我們的內(nèi)容授權(quán)在中國具有很大的市場，但我們簽署授權(quán)協(xié)議時會有所選擇，以確保我們品牌與特許產(chǎn)品的質(zhì)量和聲譽。此外，我們還將業(yè)務(wù)延伸至電影電視領(lǐng)域，目前已投資兩部100集的動畫片，以及根據(jù)摩爾莊園和賽爾號改編的電影，都將于2011年上線。

　　我們之所以獲得成功，一定程度上是因為我們通過創(chuàng)建一個安全的、適于不同年齡段、受孩子們喜愛的娛樂環(huán)境，贏得了家長的信任。我們相信我們是中國第一家推出獨立的在線監(jiān)督平臺“淘米媽媽”(Taomee Mom)的兒童娛樂公司，我們認(rèn)為通過家長監(jiān)督，這個平臺會提高兒童在線上的安全性。

　　借助于我們強大的技術(shù)平臺和有針對性的銷售網(wǎng)絡(luò)，我們的在線業(yè)務(wù)獲得了可觀的規(guī)模。我們具有可靠和靈活性的專利技術(shù)平臺，再加上我們富有經(jīng)驗的研究團隊，讓我們可以快速擴大用戶基數(shù)，收集用戶反饋，提升用戶在線體驗并縮短開發(fā)周期。截至2011年3月31日，我們的銷售網(wǎng)絡(luò)已覆蓋65000多個零售店，這些零售店遍及中國31個省份的2100個城鎮(zhèn)，全部位于學(xué)校附近或目標(biāo)用戶經(jīng)常光顧的地方。

　　自從2008年9月我們的第一個虛擬世界《摩爾莊園》發(fā)布以來，我們?nèi)〉昧碎L足的發(fā)展。我們的凈營收從2008年的10萬美元及2009年的710萬美元，增長至2010年的3600萬美元。在2009年和2010年，我們凈營收的97.3%和93.6%主要來自于會員費和虛擬產(chǎn)品銷售，各自其余的2.7%和6.4%主要來自于我們線下業(yè)務(wù)的版稅和許可費。我們的毛利潤2008年為1萬美元，2009年為510萬美元，2010年增長至3010萬美元。2008年我們凈虧損90萬美元，但2009年已實現(xiàn)凈利潤130萬美元，2010年的凈利潤又增長至2160萬美元。

　　行業(yè)概況

　　兒童娛樂與媒體市場包括印刷、電視、電影、在線娛樂和其他針對兒童的媒體形式。過去十年，這些兒童娛樂與媒體在中國取得了長足發(fā)展。

　　根據(jù)艾瑞的報告，中國在線娛樂社區(qū)已成為兒童最主要的娛樂形式。在年齡為5歲至15歲的互聯(lián)網(wǎng)用戶中，67.7%將互聯(lián)網(wǎng)作為他們最喜歡的媒體形式，超過其他任何一種傳統(tǒng)媒體形式。艾瑞報告稱，中國大約有8960萬兒童，即國5到15歲年齡段兒童總數(shù)的51.2%，使用互聯(lián)網(wǎng)主要是為了訪問虛擬世界或其他兒童娛樂社區(qū)。

　　我們的競爭優(yōu)勢

　　我們認(rèn)為，正是以下競爭優(yōu)勢使得我們在中國兒童娛樂與媒體行業(yè)處于領(lǐng)先地位：

　　——我們是中國最大的兒童在線娛樂社區(qū)；
　　——在基于創(chuàng)新文化打造深受兒童喜愛的內(nèi)容方面已證實的能力；
　　——強大的品牌和特許產(chǎn)品蘊含的巨大的盈利機會；
　　——在致力于安全方面已贏得的家長的信任；
　　——強大的先進(jìn)技術(shù)平臺；
　　——富有經(jīng)驗的管理團隊。

　　我們的戰(zhàn)略

　　我們的目標(biāo)是利用我們在兒童在線娛樂領(lǐng)域的主導(dǎo)地位，成為中國多個媒體形式中頂級的兒童娛樂和媒體品牌。為了實現(xiàn)我們的目標(biāo)，我們將遵循以下戰(zhàn)略：

　　——鞏固我們在中國兒童在線娛樂行業(yè)的領(lǐng)先地位；
　　——進(jìn)一步加強內(nèi)容開發(fā)能力；
　　——提升品牌影響力；
　　——保持技術(shù)優(yōu)勢，優(yōu)化在線架構(gòu)；
　　——捕捉投資和戰(zhàn)略合作機遇。

　　我們面臨的挑戰(zhàn)

　　我們認(rèn)為以下風(fēng)險和不確定性可能會對我們的業(yè)務(wù)造成負(fù)面影響：

　　——運營歷史有限；
　　——幾乎全部營收依賴于數(shù)量有限的虛擬世界；
　　——開發(fā)和運營新虛擬世界并保證在商業(yè)上取得成功的能力；
　　——應(yīng)對競爭壓力的能力；
　　——保護知識產(chǎn)權(quán)的能力；
　　——成功執(zhí)行發(fā)展戰(zhàn)略的能力；
　　——維持對財務(wù)報表進(jìn)行有效內(nèi)部監(jiān)控的能力；
　　—中國的監(jiān)管環(huán)境 。